SOLVAY se planira podijeliti u dvije neovisno uvrštene tvrtke kako bi ostvario punu vrijednost

Solvay je danas objavio da preispituje planove o podjeli tvrtke u dvije neovisne tvrtke kojima se javno trguje:

EssentialCo će uključivati ​​vodeće pojedinačne-tehnološke tvrtke, uključujući sodu i derivate, perokside, silicij i kemikalije široke potrošnje, tkanine visokih-učinkovitosti i industrijske usluge, koje su trenutno dio segmenta kemikalija tvrtke, kao i specijalne kemikalije. Ta su poduzeća ostvarila neto prodaju od oko 4,1 milijarde eura u 2021.

SpecialtyCo će uključivati ​​trenutačni segment materijala tvrtke, koji uključuje njezin-rast, specijalne polimere s visokom-maržom, kompozite visokih-učinkovitosti i većinu segmenta rješenja, koji uključuje specijalne kemikalije za široku potrošnju i industriju, tehnološka rješenja, arome i funkcionalne kemikalije te naftu i plin. Zajedno su ove tvrtke ostvarile neto prodaju od oko 6 milijardi eura u 2021.

Prednosti razlaza

Kada se dovrši, odvajanje će stvoriti dva jaka lidera u industriji koji će imati koristi od strateške i financijske fleksibilnosti i usredotočiti se na svoje poslovne modele, tržišta i preferencije dioničara. Nakon podjele, dvije neovisne tvrtke usredotočit će se na:

▲ Više usredotočen na svoju strategiju i mogućnosti rasta;

▲ Udruživanje resursa kako bi zadovoljili svoje jedinstvene poslovne potrebe;

▲ Usvojite različite poslovne modele kako biste klijentima pružili bolju uslugu;

Slijeđenje diferencirane strukture kapitala i cilja nagiba kapitala;

▲ Promicanje projekata održivosti, uključujući ugljičnu neutralnost do 2040. od strane SpecialtyCo i 2050. od strane EssentialCo;

Privlačenje i zadržavanje najboljih talenata za njihove poslovne djelatnosti;

▲ Osigurajte jasnu temu i viziju ulaganja kako biste privukli odgovarajuću dugoročnu-bazu ulagača.

EssentialCo

Ključni kemijski lider sa snažnom likvidnošću

EssentialCo će imati koristi od svoje snažne vodeće pozicije u pružanju dokazanih osnovnih tehnologija širokom rasponu atraktivnih i robusnih krajnjih tržišta, uključujući građevinarstvo, robu široke potrošnje, automobilsku industriju.

Kao neovisna tvrtka, EssentialCo će iskoristiti mogućnosti širenja i konsolidacije za daljnju konsolidaciju svoje vodeće pozicije, uključujući ubrzanje rasta u poslovanju s prirodnom sodom i natrijevim bikarbonatom, osvajanje rasta u azijsko-pacifičkoj regiji i daljnje širenje svoje vodeće pozicije na integriranom tržištu peroksida. Tvrtka će također ubrzati svoju energetsku tranziciju iz svog poslovanja sa sodom kako bi igrala ključnu ulogu u postizanju neutralnosti ugljika do 2050. Nakon odvajanja, EssentialCo će ojačati svoj operativni model jačanjem svog vodstva u troškovima i maksimiziranjem stvaranja gotovine.

SpecialtyCo

Lider u specijalnim kemikalijama s ubrzanim potencijalom rasta

Kao neovisna tvrtka, SpecialtyCo će pružati inovativna rješenja s dodanom vrijednošću za podršku održivijem svijetu koji će generirati iznad-tržišni rast i snažne povrate. SpecialtyCo će se sastojati od dvije poslovne jedinice:

1

materijal

Odjel za materijale vodeći je u industriji naprednih materijala, usmjeren na pružanje novih rješenja koja se odnose na kritične performanse i ekološke izazove. Odjel za materijale ima najširi portfelj jedinstvenih, patentiranih materijala koji se temelje na visoko-kompozitnim tehnologijama polimera i karbonskih vlakana te je globalni lider na svim svojim glavnim tržištima. Segment materijala ima snažnu evidenciju nadmašujućeg rasta tržišta, potpomognutog temeljnim megatrendovima kao što su elektrifikacija, lagana, održiva mobilnost i digitalizacija.

Odjel za materijale usredotočit će se na inovacije, snažne poslovne sposobnosti i jedinstveno razumijevanje svoje korisničke baze, pozicioniran da potakne kontinuirani prodor svojih održivih rješenja na tržište kako bi pomogao korisnicima u postizanju razornog rasta u njihovim industrijama (prijevoz, elektronika, zdravstvo). Odjel će imati koristi od povećanog ulaganja u kapacitete, inovacije i komercijalne sposobnosti kako bi podržao tržišni-organski rast, vrhunske povrate i-vodeće marže u industriji.

2

Potrošnja kemikalija i resursa

Odjel Consumer Chemicals & Resources, koji se prvenstveno sastoji od trenutnog segmenta Solvay Solutions, postat će tržišni lider usredotočen na isporuku prirodnih i održivijih rješenja za posebne sastojke predviđajući brzo promjenjive potrebe kupaca.

Sa svojim dokazanim poslovnim-lakim poslovnim modelom i temeljnim megatremima uključujući ekološki prihvatljive sastojke i učinkovitost resursa, odjel će iskoristiti svoj portfelj inovativnih rješenja i stručnost u primjeni kako bi usmjerio industriju robe široke potrošnje prema bio-temeljenim, prirodnim i reciklirajućim rješenjima. Jedinica će biti postavljena tako da stvara snažne povrate koji nadmašuju rast tržišta.

Pregled plana trgovanja

Dvije će tvrtke usvojiti prilagođene strukture kapitala koje će najbolje podržati njihove ciljeve stvaranja vrijednosti. SpecialtyCo će nastojati postići stabilan investicijski rejting. Imat će financijsku fleksibilnost da osigura sredstva za planove rasta. EssentialCo će naslijediti razborite financijske politike kako bi osigurao stvaranje novčanog toka. Solvay SA nastojat će zadržati svoju postojeću investicijsku-ocjenu dok se ne razdvoji. Solvay SA je predan pružanju sadašnjim nadređenim obveznicama u američkim dolarima i eurima i hibridnim obveznicama mogućnost prijelaza na SpecialtyCo u dogledno vrijeme. Plan je da početna dividenda odgovara razini koju Solway sada nudi.

Prema planu podjele, dioničari Solvaya zadržat će svoje trenutne dionice Solvaya, kojima će se također nastaviti trgovati na euronext burzama u Bruxellesu i Parizu. Izdvajanje-ostvarit će se kroz djelomično izdvajanje-od Solvaya, pri čemu će se posao specijalnih kemikalija izdvojiti u SpecialtyCo. Dioničari Solvaya dobit će dionice SpecialtyCo razmjerno njihovom udjelu u Solvay SA. Dionicama u obje kompanije planira se trgovati na euronextu u Bruxellesu i Parizu. Tvrtka planira strukturirati podjelu na način koji je porezno-učinkovit za većinu dioničara u ključnim jurisdikcijama.

Članovi uprave, menadžment timovi i imena dviju kompanija bit će naknadno objavljeni.

Transakcija će biti podložna općim tržišnim uvjetima i uobičajenim uvjetima zatvaranja, uključujući konačno odobrenje upravnog odbora Solvaya, odobrenje određenih stranaka koje financiraju i odluku dioničara na izvanrednoj glavnoj skupštini. Zatvaranje dogovora planirano je za drugu polovicu 2023. Upravni odbor Solvaca, dugo-solvayjevog glavnog dioničara, potvrdio je svoju podršku poslu sa Solvayem.

Solvay planira izvijestiti investitore o strategiji SpecialtyCo i EssentialCo prije nego što se podjela dovrši.